Une société S est une "entité intermédiaire" aux fins des impôts fédéraux. Cela signifie que l'Internal Revenue Service permet à la société S de traiter ses profits et pertes comme une société de personnes, en transmettant les montants aux actionnaires qui paient des impôts, en fonction de leur part dans leurs déclarations de revenus individuelles. Étant donné que les profits et les pertes sont répercutés sur les actionnaires individuels, la manière dont ces montants sont alloués est une affaire importante.
Distribution équitable
La propriété d'une société est indiquée par la détention d'actions. Une société ordinaire peut avoir plusieurs catégories d'actions, telles que les actions privilégiées et les actions ordinaires, où certains actionnaires ont droit à un traitement préférentiel. Par exemple, les propriétaires d'actions privilégiées d'une société ordinaire ont le droit de recevoir leurs dividendes en premier lieu; ensuite, s’il reste quelque chose, les propriétaires d’actions ordinaires sont payés. L'Internal Revenue Code limite les sociétés S à une catégorie d'actions. Chaque actionnaire d'une société S doit avoir le même droit aux distributions de bénéfices. Les bénéfices d’une société S sont répartis équitablement, sans préférence pour un actionnaire par rapport à un autre.
Pourcentage de propriété
Les profits et pertes d’une société S sont répartis entre les actionnaires proportionnellement au pourcentage de participation de chaque actionnaire. Le pourcentage de participation est déterminé en divisant le nombre d'actions que l'actionnaire possède par le nombre total d'actions en circulation.
Imposition indirecte
Une société S ne paie pas d'impôts. Il produit une déclaration indiquant ses profits et pertes, mais transmet ces montants à ses actionnaires proportionnellement au pourcentage de sa participation. Les actionnaires enregistrent le montant dans leur déclaration de revenus et le payent au taux de l'impôt des particuliers.
Partage distributif
Une société régulière distribue les bénéfices sous forme de dividendes, ce qui peut ou non refléter le pourcentage de propriété de l'actionnaire. Ce type de société peut choisir de distribuer la totalité de ses bénéfices ou seulement une partie de ses bénéfices. Il peut distribuer son dividende sous forme de montant fixe à tous les actionnaires, par action, ou distribuer un dividende préférentiellement basé sur des catégories d'actions. La société S, à l’inverse, doit allouer chaque année tous ses bénéfices à ses actionnaires pour que les impôts puissent être payés sur les montants. Comme dans une société de personnes, après laquelle elle est modélisée, les actionnaires d’une société S reçoivent une "part distributive" de tous les profits et pertes de l’année - égale à leur part de propriété proportionnelle.
Format
Un actionnaire d'une société S reçoit un avis de sa part des profits et pertes par le biais d'une annexe K-1, qui lui est fournie à la fin de l'année d'imposition par la société. Cette annexe reflète le pourcentage actuel de participation de l'actionnaire, ainsi que le pourcentage de profit (ou de perte) que la société a réalisé au cours de l'année que l'actionnaire inclura dans sa déclaration de revenus.
