Un ratio d'endettement est une évaluation de l'effet de levier financier d'une entreprise. Il compare le total des actifs de la société aux capitaux propres de ses propriétaires. Les actionnaires de la société et les créanciers potentiels font partie des parties prenantes intéressées par votre ratio.
Formule de base
La formule de calcul du ratio dette / capitaux propres est la valeur de l'actif total à la fin d'une période, divisée par les capitaux propres des propriétaires à la fin de la période. Par exemple, si une entreprise a une dette totale de 350 000 $ et des capitaux propres totaux de 250 000 $, la formule d'endettement est de 350 000 $ divisée par 250 000 $. Le résultat est 1.4. Ainsi, le ratio est exprimé à 1,4: 1, ce qui signifie que la société a une dette de 1,40 USD pour chaque dollar d’équité.
Montant total de la dette
Vous pouvez généralement trouver le montant total de la dette sur le bilan périodique de l'entreprise. Vous pouvez également calculer la valeur de la dette totale pour la période en ajoutant les différents soldes de la dette. Les comptes de dettes comprennent la dette à long terme, la dette à court terme et les contrats de location, le cas échéant. Par exemple, une dette à court terme de 100 000 $ plus une dette à long terme de 200 000 $ plus des baux de 50 000 $ vous donne une dette totale de 350 000 $.
Fonds propres
Les capitaux propres correspondent à la valeur de tous les avoirs d'actionnaires à un moment donné. Vous pouvez trouver les capitaux propres d'une entreprise sur son bilan périodique. Il est également généralement représenté sur l'état des fonds propres des entreprises. Ce montant indique à quel point l’endettement financier de la société provient des investisseurs. Les capitaux propres élevés signifient généralement que la société est moins dépendante du financement par emprunt et de ses investissements en actions et de ses actifs pour générer des revenus et des liquidités.
Évaluation de l'endettement
Selon le fournisseur de logiciels financiers ReadyRatios, le ratio d'endettement moyen des entreprises américaines et internationales est de 1,5: 1. Les exploitants d’entreprises essaient généralement de limiter leurs ratios à 1,5 ou 2: 1. Cependant, votre ratio d'endettement optimal dépend des stratégies commerciales et financières de votre entreprise. Certaines entreprises empruntent de manière agressive en période de forte expansion. D'autres préfèrent maintenir des niveaux d'endettement relativement bas pour éviter les restrictions de trésorerie. Lorsque vous étudiez de nouvelles options de financement, tenez compte du ratio d'endettement proposé. Si vous avez une dette totale de 150 000 $ et que vous envisagez une dette supplémentaire de 50 000 $, votre dette proposée est de 200 000 $. Avec des capitaux propres de 100 000 dollars, vous passeriez d'un ratio de 1,5: 1 à un ratio de 2: 1 avec le nouveau prêt.
